定投指数基金，到底该怎么投？

一句话概括

定投指数基金，就是定期（比如每月）拿出固定的一笔钱，买入某个特定的指数基金，并且长期坚持的投资方式。

听起来有点复杂？我们把它拆解开来看,你就会明白它为什么这么受欢迎了。

分步详解

我们可以把“定投指数基金”拆成三个关键词来理解：

什么是“指数基金”？

你得知道什么是“指数”。

• 指数：你可以把它想象成一个“股票排行榜”，我们常听说的沪深300指数，它就是从上海和深圳证券交易所中，挑选了规模最大、流动性最好的300家上市公司，按照一定的规则编制而成的一个“组合”。
• 指数基金：就是基金经理不主动去研究选股，而是直接按照这个“排行榜”（指数）去买股票，沪深300指数基金，就买这300家公司的股票,而且每家公司的比例也和指数基本保持一致。

简单比喻：

你想投资中国最优秀的300家公司，但自己研究太麻烦，也怕选错，于是你直接买了一份“沪深300指数基金”，相当于你用一份钱，就按比例持有了这300家公司的股票,风险被大大分散了。

（图片来源网络，侵删）

指数基金的核心优点：

• 费率低：因为不需要基金经理花大力气去研究选股,所以管理费很低。
• 分散风险：买入一个指数基金，相当于同时投资了几十甚至几百家公司，避免了“把所有鸡蛋放在一个篮子里”的风险。
• 永续存在：指数会定期调整成分股，剔除差的，加入好的，所以理论上它会“长生不老”,不会因为一家公司破产而消失。

什么是“定投”？

“定投”是“定期定额投资”的简称。

• 定期：固定一个时间间隔。每月10号，或者每周三。
• 定额：固定一个投资金额。每次投入500元。

简单比喻：

你想买水果，但水果价格每天波动不定，今天苹果便宜，你买了5斤；明天苹果贵，你只买了3斤，长期下来，你买到的苹果的平均价格就比较合理,定投就是用这种方式来买基金。

定投的核心优点：

• 平摊成本：这是定投最神奇的地方，当基金净值（价格）高时，你买到的份额就少；当净值低时，你买到的份额就多，长期坚持下来，你买入的基金份额的平均成本会被拉低,从而降低了风险。
• 强制储蓄，纪律投资：它像你每个月必须交的房租或房贷一样，帮你养成储蓄和投资的好习惯,避免了因市场波动而情绪化地追涨杀跌。

两者结合：“定投指数基金”

现在我们把两者结合起来,就得到了一个非常强大且适合普通人的投资策略。

操作流程：

1. 选择一个指数基金：你看好中国股市的长期发展，可以选择沪深300指数基金或中证500指数基金，你看好美股，可以选择标普500指数基金。
2. 设置定投计划：在你的证券账户或基金App上，设置每月1号自动买入1000元的“沪深300指数基金”。
3. 坚持执行：无论市场是涨是跌，到时间就自动扣款买入，雷打不动地坚持3年、5年,甚至更长时间。

为什么说定投指数基金是“懒人理财神器”？

因为它完美地解决了普通投资者在股市中面临的两大难题：

1. 选股难题：普通人不知道买哪只股票好，而指数基金帮你解决了这个问题,你只需要选择相信国运或某个行业的未来。
2. 择时难题：没有人能准确预测市场的最高点和最低点。“低买高卖”说起来容易，做起来极难，而定投通过“定期定额”的方式，帮你自动做到了“在市场低位时买到更多份额，在市场高位时买到较少份额”，从而平滑了成本,无需你费心去猜顶猜底。

一个简单的例子

假设你决定每月1日定投1000元到某指数基金,其净值变化如下：

• 观察：在2、3月份市场下跌时，同样的1000元买到了更多的份额（667份和1000份）,有效拉低了你的持仓成本。
• 结果：即使5月份市场反弹，净值（1.8元）仍然低于你最初1月份的价格（2.0元），但你的平均成本已经降到了1.41元，此时你卖出，虽然略有亏损，但亏损幅度远小于一次性投入的投资者，如果市场继续上涨,你就会很快开始盈利。

定投指数基金就是一种长期、分散、纪律化的投资方法，它通过定期定额的方式，长期投资于一篮子股票（指数），从而分享国家或行业经济增长的红利,同时有效降低了择时和选股的风险。

对于没有时间研究股票、希望强制储蓄、并追求长期稳健收益的普通投资者来说，这无疑是一个非常简单、有效且省心的投资策略。